利达光电：新建项目产能开始释放 新业务逐渐步入成长快车道

　　5月18日，(,)迎来了(,)、(,)等机构前来调研。调研中，移动端加速发展态势以及移动端加速发展态势等成为关注的焦点，公司对相关问题进行了解答和探讨。

　　近几年，公司净利率一直不高的原因以及未来业绩改善情况

　　公司现有主营业务主要集中在精密光学元组件，近几年由于数码光电市场的下滑，竞争异常激烈，但公司凭借光学薄膜等核心技术的领先优势与良好的质量、成本管控能力，使数码光学零部件的市场占有率得到进一步提升和集中，实现了规模、质量效益的逆势增长，并创造了良好的经营现金净流量支撑公司转型升级发展。在公司多年耕耘的数码光电市场整体萎缩、市场整体容量有限、竞争异常激烈导致价格下降的大趋势下，公司近几年来通过创新驱动，布局移动智能终端、智能网联车载光学感知模组与系统、AR/VR光波导器件等领域转型升级发展，在技术研发和项目投资方面都投入了较多资金，不仅研发投入摊薄了公司利润，而且新投资项目在运营初期存在经营亏损，一定程度上拉低了公司经营业绩，导致公司整体净利率偏低。

　　随着公司新建项目的产能开始释放，新业务逐渐步入成长快车道，公司经营质量将会得到有效改善与提升。

　　公司子公司镀邦光电2018年经营形势以及目前产能利用率

　　镀邦光电于2015年成立，2015-2016年为建设期与大客户认证期，业绩均为亏损，2017年开始实现盈利，2018年1季度同比大幅增长并持续盈利，经营已步入正轨，进入良性发展通道。未来，随着5G通信、技术的发展，智能手机对玻璃(陶瓷)背板的需求将大幅增长，这都为镀邦光电超硬功能薄膜产品的应用提供了巨大的市场机会，镀邦光电凭借较强的市场竞争力和先发优势，有望实现较大发展。目前，镀邦光电超硬功能光学薄膜建设项目一期建设已经完成，生产线已满负荷运转，产品供不应求。超硬功能光学薄项目二期投资计划已列入公司2018年度固定资产投资计划(具体详见公司2018年1月31日在巨潮资讯网发布的《利达光电第四届董事会第十一次会议决议公告》，公告号2018-008号)，公司将紧紧抓住市场需求的爆发成长期，大力推动镀邦光电超硬功能光学薄膜项目二期建设。

　　本次重大资产重组中光学集团整体注入情况

　　作为兵器装备集团公司光电板块唯一的上市平台，公司进行资产注入，既是大股东整合资源的需要，也是公司基于自身发展需要，进行、产业链整合的需要。

　　本次重大资产重组标的中光学集团的主要业务

　　中光学集团的主要产品为军用光电防务产品、军民两用要地监控产品、投影显示及核心部件。

　　军用光电防务产品主要产品为轻武器系列夜视瞄准镜(微光、红外)、坦克装甲车系列观察瞄准镜、火炮瞄准及校靶系统、侦察监控显示装备、系列激光测距机、光电对抗装备等。目前以上产品已经定型并列装部队，具备批量生产能力。光电防务产品主要面向军方及总体单位。

　　军民两用要地监控产品主要包括远程多波段光电转台、双光谱远程热成像摄像机、车载双波段(激光型、红外型)摄像机、手持式红外热像仪、手持激光摄像机、小目标雷达、分布式周界防范系统等，主要应用领域为我国边防、海防、军队要地防御、码头、海关、机场、监狱、河道等。中光学目前已发展成为集核心监控产品研发与生产、大型要地监控项目系统集成以及项目总体方案咨询与设计为一体的要地监控综合服务提供商。军民两用要地监控产品主要面向国家边海防办、各省市海防与口岸打私办公室、军队、武警边防部队、海关、渔政、林业、水利等单位。

　　投影显示及核心部件中光学具备完整的基于DLP方案及3LCD方案投影显示产品的设计、研发、生产及检测能力，主要产品包括投影整机及核心部件如光学引擎、光学镜头等。中光学投影显示整机产品包括超短焦投影机、工程投影机、微型投影机等多种产品类型，并提供多媒体教室系统解决方案。投影显示产品主要面向学校、商业企业、家庭等用户。