辉煌科技002296

      辉煌科技[002296]是河南辉煌科技股份有限公司发行的一支股票。

所属板块

预盈预增板块，河南板块，通讯行业板块，铁路基建板块。

2经营范围

计算机监控设备、电子产品的设计、开发、生产；通讯设备（凭有效批准证书并按其核定和范围经营）、电子器件、仪器仪表、电子产品的销售；软件开发；信息服务；计算机系统集成，铁路电务工程施工（凭有效资质证核定的范围和期限经营，未获审批前，不得经营）。

要点三主营铁路信号通信　公司主营铁路信号通信领域产品的研制开发，生产及销售。主要产品包括铁路信号微机监测系统，列车调度指挥系统，无线调车机车信号和监控系统等。其中，铁路信号微机监测系统被称为电务系统的“黑匣子”，它采集与铁路运行相关的一系列参数，并通过网络通信及时向有关部门发出报警信息，以预防事故的发生。该系统是公司的拳头产品，全国已安装微机监测系统车站有4000个，其中40%的车站使用公司的产品。

要点四3947万增资飞天联合 助力铁路Wifi推广　2014年10月29日公告，鉴于飞天联合的铁路Wifi产品在研发及市场方面开拓进展顺利，为了及时补充飞天联合(北京)系统技术有限公司的正常营运资金，推动其快速进行技术推广及市场开拓，尽早实现盈利目标，公司拟以自有资金3947万元认购飞天联合新增注册资本215万元，认购款与其认购的本次新增注册资本之间的差额3,732万元计入资本公积。增资完成后，飞天联合注册资本为1,361万元，其中辉煌科技共计持有20%。公司表示，此次投资是基于飞天联合在技术推广及市场推广的良好表现而做出的，有利于补充其营运资金，更好的推动其在技术及市场方面的进一步推广，尽早实现盈利目标。

要点五扩大产能　公司以募集资金7473.00万元投资铁路信号微机监测系统产业化项目，将形成每年新建200个新车站，改造300个车站的能力，实现年产值约14000万元的生产规模，预计年新增税后利润2626万元，以3226.50万元投资铁路无线调车机车信号和监控系统项目，将形成每年生产60套无线调车机车信号和监控系统的能力(每套系统包括一套地面设备和一套车载设备)，达到年产值约5400万元的生产规模，预计年新增税后利润1142万元，以3127.50万元建设新产品技术研发中心。(截至2010年末分别累计投入4216.91万元，1684.92万元，2326.31万元，2010年分别实现效益16276.88万元，2881.32万元)

要点六定向增发（2013年2月修订）　2013年2月，公司拟以不低于16.08元/股的价格向不超过10名的特定投资者发行不超过4,600万股股票，募集资金总额不超过74,000万元。该募集资金将全部投资于铁路灾害监测及预警系统、铁路综合视频监控系统、智能综合监控系统和轨道交通运营安全服务系统。铁路灾害监测及预警系统投资估算为25,346.2万元，计划建设期为2年，预计达产后销售收入为28,000万元，税后净利润为8,651万元，内部收益率（税后）为40.2%，投资回收期（税后）为3.64年。铁路综合视频监控系统投资估算为15,949.8万元，计划建设期为2年，预计达产后销售收入为18,000万元，税后净利润为5,519万元，内部收益率（税后）为40.9%，投资回收期（税后）为3.62年。智能综合监控系统投资估算为20,128.8万元，计划建设期为2年，预计达产后销售收入为22,000万元，税后净利润为6,772万元，内部收益率（税后）为39.3%，投资回收期（税后）为3.72年。轨道交通运营安全服务系统投资估算为24,034.2万元，计划建设期为2年，预计达产后销售收入为25,000万元，税后净利润为7,732万元，内部收益率（税后）为38.5%，投资回收期（税后）为3.75年。此次发行募集资金投资项目为公司的主营业务，项目实施有助于公司巩固现有竞争优势，进一步提升公司的竞争力和行业地位，保证公司的可持续发展。

要点七营销优势　公司营销网络遍及全国18个铁路局。其中，公司与上海铁路局，广州铁路(集团)公司，郑州铁路局，西安铁路局，武汉铁路局，南昌铁路局，济南铁路局和哈尔滨铁路局等建立了良好的合作关系。公司厂矿企业地方铁路客户包括连云港，日照港，中石化齐鲁分公司，兖州煤业，义马煤业等大型企业。

要点八拓展海外　公司积极开拓海外市场。09年2月，公司与深圳市中兴康讯电子有限公司签订了《河内-老街，河内-太原，河内-同登，河内枢纽的三线一纽的通信信号系统的现代化改造项目行车调度监督/信号设备微机监控系统设备供货合同》，合同金额2176.59万元。08年2月，公司与中国通信建设总公司签订协议，共同参加缅甸联邦仰光至密之那段铁路通信信号项目的建设。公司作为该项目信号部分总承包商，负责缅甸铁路项目内所有信号工程范围的供货和实施，以及合同规定的质保维护工作。

要点九研发+技术优势　公司已经参与了铁路信号微机监测系统，无线调车机车信号和监控系统，分散自律调度集中系统等多个产品的技术标准制定。公司已获得12项国家专利技术，另有4项专利申请已经被国家知识产权局受理，公司拥有13项计算机软件著作权，4个高新技术产品证书，12个软件产品登记证书，19项非专利技术(科学技术研究成果)。公司拥有5项铁道部授予的特许专营权。

要点十收入季节性　公司主要客户为铁道部下属的铁路局及铁路公司等。由于铁道部投资计划，资金安排等方面的原因，上述单位一般在每年一季度制定当年的投资计划，随后陆续安排投资资金到位并实施投资计划，采购多集中于每年的三，四季度，付款结算多集中于当年的第四季度至次年的春节之前。，公司销售开票，收款和销售收入主要体现在每年的第四季度至次年春节之前。

要点十一1.5亿收购国铁路阳49%剩余股权　2014年1月，公司以1.51亿元的价格收购国铁路阳49.13%的剩余股权。国铁路阳具有突出的盈利能力，其主要体现在主要产品的竞争优势上。目前国铁路阳存在大量已签订但尚未履行完毕的订单合同，收购后企业将实现收入，未来国铁路阳将保持稳定的增长趋势。公司称，鉴于国铁路阳资产负债率较低、毛利率较高、净资产收益率较高，盈利能力较好，收购完成后将进一步提升公司的资产质量和经营业绩。

要点十二重大合同中标　2013年4月，公司与上海华铭智能终端设备股份有限公司共同中标郑州市轨道交通1号线一期工程自动售检票（AFC）系统，合同金额5500万元，约占公司2012年度经审计营业收入的18.71%，分成需要与上海华铭根据合同具体执行情况再协商。

要点十三股东回报规划　2012年6月，公司制订未来三年（2012-2014）分红回报规划。未来三年内，公司可以采取现金、股票、现金与股票相结合或其他合法的方式分配利润。在公司该年度的可分配利润（即公司弥补亏损、提取公积金后所余的税后利润）为正值，审计机构对公司的该年度财务报告出具标准无保留意见的审计报告，且公司未来十二的月内无重大投资计划或重大现金支出计划等事项（募集资金投资项目除外）的前提下，公司每年应采取现金方式分配股利，最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的30%。以现金方式分配利润的具体比例由董事会根据公司盈利水平和经营发展计划提出，报股东大会批准。根据累计可供分配利润、公积金及现金流状况，在保证足额现金分红及公司股本规模合理的前提下，公司可以采用发放股票股利方式进行利润分配，具体分红比例由公司董事会审议通过后，提交股东大会审议决定。

要点十四自愿锁定股份　公司股东李海鹰，李劲松，谢春生，胡江平，苗卫东，李力，刘锐承诺，自公司股票上市之日起36个月内，不转让或者委托他人管理本次发行前本人已持有的公司股份，也不由公司收购该部分股份。股东李翀，宋丹斌承诺，自公司股票上市之日起12个月内，不转让或者委托他人管理本次发行前本人已持有的公司股份，也不由公司收购该部分股份。

       要点十五定向增发投资交通WiFi　2015年11月17日晚间公告，拟14.89元/股非公开发行不超过6850万股，募集资金总额不超过10.2亿元。公司第一大股东李海鹰及其一致行动人袁亚琴包揽认购。公司股票自11月18日复牌。　本次非公开发行股票完成后，原公司第一大股东李海鹰及其一致行动人袁亚琴合计将持有公司股票不超过1.26亿股，占公司总股本的比例为不超过28.34%，其中李海鹰将持有公司股票不超过8928万股，公司总股本的比例为不超过20.06%，将成为公司实际控制人。　募资中，8亿元拟投入交通WiFi研发中心建设，2亿元拟补充流动资金。　为应对交通WiFi业务相关技术的快速发展需要，公司亟需提升自身资本和技术实力，公司拟通过对交通WiF[1]i技术研发的投入，增强交通WiFi业务的技术竞争实力，并努力促进交通WiFi生态圈协同效应的充分发挥，实现公司品牌价值进一步增长。