庄家建仓的时机和手法

　　股市中常说“选股不如选时”,说明了炒股时选择入场时机的重要性。入场时机的选择不论是对于散户还是资金庞大的庄家,都是非常重要的。若入场时机选择得好,建仓完毕之后个股就可以跟随大趋势不断上涨,盈利是很轻松的事情,即使出现回调也是很短暂的,等待回调结束后股价还会继续上涨；若在市场将要步入漫漫熊途之时开始建仓,再好的操盘手法都不能从根本上避免市场中存在的巨大风险,亏损则是大概率事件。建仓可以有很多理由,也有多种时机的选择方法,但,在指数点位较低、多数个股估值相对合理且后市看涨的情况下建仓是不错的时机。将庄家建仓的时机分成三种情况行情启动之前、行情启动之时、行情启动之后。

　　1．行情启动之前建仓

 

　　一般在指数经历了一段时间的熊市之后,多数个股的估值是相对较低的,低估的股价为价值投资者和坐庄的机构投资者创造了非常好的条件。尤其是机构投资者虽然也对各种题材热衷,价值投资仍然是主线,题材中没有公司价值的潜在提升动力,也不足以成为庄家的“猎物”。

 

　　从庄家降低建仓成本的角度考虑,在股价处于底部时庄家正好可以利用低价的特点及时建仓,持有低成本的股票对于庄家今后操控股价留有很大的回旋余地,即市场好的时候拉一拉股价,市场不好的时候就压一压股价。

 

　　在股价处于低位时建仓还有一个很大的好处,即可以获得更多股价增值的利润。若等待股价上涨到高位的时候再匆忙建仓,不仪成本高而且很大一部分利润已经在股价上涨时被抵消掉了。长线投资的庄家经常是那些先知先觉的主力,它们建仓的时机经常会选择在市场进入上升趋势之前,从而提前布局。一般受到资金限制,短线庄家不会选择在股价未上升前就提前入市,而是在上涨过程中的调整阶段,短时间抢筹然后拉升股价赚取利润。

 

　　如图4－1所示,庄家在进驻南宁糖业(000911)时,股价并未有大幅度的上涨,而是不断地小幅波动横盘整理。从成交量和不断增加的平均成交量来看,庄家正在不断地吸筹。在股价横盘三个多月之后,才开始真正的上涨。

　　2．行情启动之时建仓

　　庄家在行情启动之前就开始建仓有两个缺点是不可避免的。其一,庄家很难准确抓住建仓的底部,如果股价继续下跌,必将陷入套牢的窘境。其二,即使庄家抓住了股价的底部,如果市场长时间不进入上升趋势当中,时间成本也是比较高的。资金不能够赚取利润就相当于贬值,不论哪一个庄家都不想使自己的资金贬值。那么在行情启动之后建仓如何呢？行情启动后意味着股价已经上涨到了一个新的高度,持仓成本是很高的。高价建仓不利于庄家今后的操作,除非那些操作周期相当长的长线庄家。

 

　　选择行情启动之时建仓是很恰当的,成本不会太高又能使资金及时发挥应有的效应,真可谓一箭双雕。如此好的建仓时机不是所有的庄家都能够抓住的,原因主要有两个其一,庄家限于调研实力,很难在市场转暖的第一时间内就介入其中,早一点或者晚一点都是不可避免的。其二,庄家的资金量非常庞大,即使实力不强的庄家也是需要一定的时间保证建仓成功。股价的启动时间并不会很长,大量资金短时间内介入某一只股票,股价被拉升是不可避免的。还未完成建仓就使股价大幅上涨一定不是庄家希望出现的结果。,在启动之初建仓的庄家一定要有足够实力察觉行情启动的信号,并且能够在控制好股价涨幅的情况下尽快建仓。

 

　　如图4－2所示,东华科技(002140)在下跌过程中一度跌至4.95元／股,成交量萎缩到不足2万手的水平。在股价随着大盘进入上涨趋势后,成交量迅速放大10倍,庄家在行情启动之时不断放大成交量并同步完成建仓过程。从图中股价上涨之初明显的“堆量”可以很清楚地看出,庄家在行情启动时,一边拉升股价一边完成了建仓。后市该股在上涨过程中,再也没有出现如此多的大成交量堆积的形态,成交量只是维持在相对放大的水平上,以便配合股价持续上涨。

　　3．行情启动之后建仓

　　行情启动后建仓不能够使持仓成本足够低,庄家只能尽可能地减小持仓成本,并且缩短建仓时问,只有这样才能够完成建仓过程。在行情启动后再建仓的庄家,属于那些后知后觉的类型,股市下跌中一味看空市场,股市真正开始反转后还没有及时建仓。耽误了建仓时机就像是贻误战机一样,在股价上涨过程中匆忙抢筹也是在所难免。有的时候提前建仓的庄家在股价被拉升到一定的价位后,会考虑卖出部分股票,其他的庄家恰好趁机参与进来,这就是行情启动后的换庄过程。长线庄家在行情启动前就开始了建仓过程,出于保守考虑肯定不会将全部的资金投入进来,在市场上涨的趋势明朗化之后可以继续买人股票。

 

　　如图4－3所示,铁龙物流(600125)在长达两年的时问里,从5元／股附近上涨到16元／股附近。在该股上涨的过程中,成交量断断续续被放大,庄家利用放大的成交量不断进行建仓的操作。显然这种建仓方式是在股价上涨过程中完成的。在市场进入上升趋势的初期,该股并未引起庄家的太多关注,股价也没有像样的上涨,而是随着市场缓慢上升。行情的中期,该股终于不断地受到庄家的关注,建仓行为悄然发生了。

　　庄家惯用的建仓手法

　　1．敲打股价建仓

 

　　股价在跌幅很大时,价格比较低,最适宜庄家建仓了。不管是为了降低持仓成本,还是考虑给以后拉升股价留有余地,庄家都会尽量压低股价建仓。股价处于下跌途中,价格比较低,此时散户持股意志最不坚定,更加适宜庄家建仓。庄家可以利用媒体,在股价下跌的时候散播利空消息,使股价不停的下跌,庄家即可以获利了。股价下跌的幅度越大,底部持续时间越久,越利于庄家建仓。

 

　　采取敲打建仓的庄家一定会配合市场的走势,当上市公司的利空消息发布出来时,打压股价更可以不被散户怀疑,从而很自然地把股价降下来,散户也会不约而同地杀跌,庄家正好利用大量资金趁机抢夺筹码。

 

　　如图4－4所示,从绿大地(002200)的日K线图中可以看出,股价上涨过程中突然面临下跌的威胁。突如其来的连续两天放量下跌打破了上升的趋势。

 

 

 

　　就在投资者绝望之时,第三日股价高开低走,盘中跌幅一度达到4%,在收盘的前半小时内股价居然起死回生般上涨了,当日股价收于17.88元／股,小幅上涨0.34%,如图4－5所示,分时图中的股价底部放量不由得让投资者感叹庄家利用股价的不断下跌,在股价下跌到低点时,放量完成了建仓。而尾盘股价的快速拉升使得散户更是措手不及,忙于应付。

　　2．横盘建仓

　　横盘建仓通常是在指数上涨的时候发生,庄家就是利用横盘滞涨的机会不断地建仓买入股票。横盘建仓之所以会成功,与横盘的时间有很大的关系。股价不变化,很难激起散户买卖股票的热情。而长时间的滞涨,散户们多数是按捺不住的。看着市场上多数股票上涨,而自己购买的股票却不涨,在持有的股票上涨之前,换股操作是很多散户投资者的最终选择。庄家可以在散户换股后不断地吸筹建仓。虽然每次建仓的股票数量不是太多,时间一长也可以“集腋成裘”,庄家同样能够达成建仓的目的。

 

　　如图4－6所示,ST星美(000892)在2005年到2007年长达一年半的时间内处于横盘整理状态,股价没有任何的突破阻力上涨的迹象。这期间成交量时有放大,平均成交量也维持在比较高的水平上。通过一年半的时间,庄家完成了建仓的动作。等到股价真正被拉升之时,其由最初横盘整理时的4元／股左右,上涨了400%,从而达到20元／股附近的价位。

 

 

 

　　3．波段高位建仓

 

　　波段高位建仓手法主要是庄家利用散户喜欢“高抛低吸”的特点,在股价波动的高位吸纳散户抛售的筹码。采取这一特点吸纳筹码的庄家是很聪明的,它们不是在底部跟散户抢夺筹码,而是在顶部顺势买人散户抛售的筹码。庄家不断地人为“制造”底部和顶部,散户也不断地高抛低吸,直到庄家吸纳到了足够多的筹码后,便不再给散户低吸的机会,而是将股价从高位迅速拉升,从此开始了庄家的获利“旅程”。

 

　　如图4－7所示,中国卫星(600118)股价在上涨到10元／股附近时,开始横盘整理。在整理的过程中,股价几乎没有任何可以获利的有效波动。不久之后,在庄家的操纵下股价便开始上下波动了。从平均成交量的变化中可以清楚地看到,股价在上涨时均笔成交量明显放大,而股价下跌时也随之缩小。股价在9元／股以上的价位附近反复震荡。在经历了三次拉升和均笔成交量三次下跌之后,股价又恢复了原先的横盘状态,在这次横盘整理过程中,股价的重心被不断地抬高,从而使得股价进入了拉升状态。

 

 

 

　　其实庄家通过拉升股价前的建仓过程也达到了洗盘的目的。不断大幅度波动的股价使散户在高位抛售股票,散户被洗盘出局,而庄家却吃货完成了建仓的过程。建仓和洗盘相结合的操作正是庄家“一石二鸟”之计,投资者如果被庄家的手法震出局,就没办法获得股价拉升的利润了。