海新能科报告出炉：北京公司募资计划实施分析（2025版）

北京海新能源科技股份有限公司2024年度特定对象发行A股股票募集资金使用报告解读

在这绿色能源革命的大背景下，北京海新能源科技股份有限公司正承载着新的历史使命。本次向特定对象发行股票募集的资金，将主要用于推动公司的生物柴油项目发展，以响应全球对可持续能源的需求。

一、募集资金使用计划概览

本次计划募集资金不超过28,000.00万元。资金将投向公司的核心项目40万吨/年生物能源项目产品质量的升级，特别是其中的20万吨/年生物柴油异构项目。截止目前，该项目已累计投入4,168.22万元。公司拟投入金额为25,545.57万元，其中大部分将通过本次募集完成。若实际募集的资金不能满足需求，公司将以自筹资金补足。

二、发行的背景与目的深度解析

在全球能源结构转型的大背景下，生物柴油作为一种绿色、可持续的能源替代品，正受到越来越多的关注。海新能科所生产的生物柴油，特别是其烃基生物柴油，已达到了国际先进水平。我国生物柴油产业在原料、技术和装备方面均展现出强大的竞争力。

欧盟作为世界上最大的生物柴油消费地区，近年来对生物柴油的需求持续增长，为中国生物柴油出口提供了广阔的市场。据统计，中国在欧盟的生物柴油市场份额占比高达60%。这一趋势为公司提供了巨大的发展机遇。本次发行股票的背景，正是基于这一全球能源转型的大趋势以及公司自身的技术优势和市场前景。

本次募集的资金，不仅将用于公司的生物柴油项目，还将用于补充公司的流动资金及偿还银行借款，这将进一步优化公司的财务状况，提升公司的竞争力。

海新能科正通过本次股票发行，积极把握全球能源转型的机遇，以推动公司的持续发展并为股东创造价值。本次募集的资金使用计划，是公司战略布局的重要组成部分，将为公司未来的发展注入新的动力。在全球迈向绿色可持续发展的背景下，我们见证了生物燃料领域的一系列变革。针对欧盟第一生物柴油的挑战，各国正在调整战略并推动更可持续的燃料发展。欧盟已经决定调整基于粮食作物的第一代生物燃料的掺混比例，这也标志着全球对可持续生物燃料的期待正在升级。从第一代生物柴油以食用油为原料，到现在全球烃基生物柴油消费量的快速增长，我们见证了生物燃料技术的巨大进步。尤其值得关注的是，北京海新能源科技股份有限公司作为高新技术企业的代表，正在推动这一领域的创新和发展。

在航空业蓬勃发展的今天，可持续航空燃料已成为时代所需。全球航空燃料消耗量逐年上升，同时带来碳排放的严重问题。为实现《巴黎协定》的目标，航空业需要发展可持续航空燃料来替代部分传统航空燃料。这种替代不仅能减少化石燃料的消耗，更能实现二氧化碳减排高达55%-92%，具有显著的环保优势。海新能源科技股份有限公司正是响应这一号召，积极参与可持续航空燃料的技术研发和生产。

进入烃基生物柴油市场并非易事。技术上的挑战和资金门槛使得只有少数企业具备生产能力。海新能科以其强大的技术实力和优质的服务在市场上脱颖而出。作为国有上市公司，海新能科积极响应国家政策号召，致力于推进清洁液体燃料商用，为国家清洁能源发展贡献力量。

随着全球对可持续发展的重视加深，国内外的政策都聚焦于清洁能源的利用。我国在“十四五”规划中明确要求大力发展清洁能源，利用生物质。国际能源署也提出在未来十年中，要增加全球清洁能源技术支出。在这样的背景下，海新能科子公司山东三聚生物能源有限公司已建成的40万吨/年生物能源项目，展现了公司在可持续能源领域的实力与决心。

本次向特定对象发行股票的目的在于提升燃料乙醇综合效益，大力发展非粮生物燃料，如纤维素燃料乙醇、生物柴油和生物航空煤油。随着国家政策的推动和市场需求逐步释放，国内生物能源的市场前景广阔。海新能源科技股份有限公司将积极参与生物柴油推广应用试点示范工作，为推进绿色低碳循环发展经济的目标提供坚实助力。

海新能源科技股份有限公司正处在一个充满机遇和挑战的时代。随着全球对可持续发展的追求，公司积极响应政策号召，不断推动技术创新和市场拓展，为国家的清洁能源发展和全球减排目标做出重要贡献。我们期待海新能源科技股份有限公司在未来能够继续发挥自身优势，为全球的绿色转型注入更多动力。北京海新能源科技股份有限公司子公司山东三聚生物能源有限公司的生物能源项目生产出的烃基生物柴油，其凝点不超过20摄氏度。在全球最大的生物液体燃料市场欧洲，不同地区对生物柴油的凝点有不同的需求。鉴于此，为满足市场需求并优化产品销售，增强产品议价能力，增设生物柴油异构降凝工艺，生产低凝点生物柴油的需求变得更为迫切。

海新能科作为业内领先的企业，一直致力于研发高品质的生物燃料。其生物柴油的生产采用自主研发的悬浮床工艺和改进的固定床工艺，以废弃油脂为原料，如地沟油、棕榈酸化油等，生产的烃基生物柴油具有低碳、清洁、环境友好等特点。公司对未来市场充满期待，计划通过科技创新提高市场占有率和产品竞争力。

目前山东三聚生物能源有限公司的烃基生物柴油销售受到凝点限制的影响。由于产品凝点较高，需要与其他产品调和后才能销往欧洲，这无疑影响了产品的销售与议价能力。为了解决这个问题，公司计划通过募集资金投资项目增设生物柴油异构降凝工艺，以提高产品的质量和竞争力。

随着全球对环保和可持续发展的重视，可持续航空燃料的市场需求不断增长。欧洲已经明确了可持续航空燃料的发展目标，这为可持续航空燃料市场带来了巨大的增量空间。海新能科已经成功分离出可持续航空燃料组分，本次募集资金投资项目将有助于公司拓展可持续航空燃料产品，完善产品结构，提升综合竞争力。

本次向特定对象发行股票募集的资金主要用于补充公司的流动资金和偿还银行借款，以增强公司的资本实力，减少财务费用，改善资本结构。这不仅有利于提高公司的持续盈利能力和抗风险能力，也为公司的长远发展奠定了坚实的基础。

具体来看，本次募集资金投资项目的实施，不仅符合公司的战略规划，有助于丰富生物柴油产品结构，还能够加快企业产品的更新换代和提升产品议价能力。随着政策和价格推动，可持续航空燃料市场蓬勃发展，本项目的实施有助于公司拓展可持续航空燃料产品，完善产业布局与产品结构。

本次募集资金投资项目的实施对于海新能科来说是非常必要的。这不仅有助于解决当前产品销售和议价能力的问题，还能够拓展新的产品领域，提高公司的综合竞争力。随着项目的实施，海新能科将迎来更加广阔的发展前景。报告分析：北京海新能源科技股份有限公司2024年度募集资金使用可行性方案

一、引言

北京海新能源科技股份有限公司正面临一个重大的发展机遇。本文旨在深入分析该公司通过向特定对象发行A股股票募集资金的可行性，特别是资金使用的方向和预期效益。

二、项目实施的背景与必要性

1. 公司地处日照莒县海右化工产业园，拥有优越的地理环境和便捷的交通网络，有利于原材料和产品的运输。

2. 公司拥有良好的资源优势，能够充分利用废弃油脂，变废为宝，产生经济价值。

3. 公司具备坚实的技术基础，采用中石化大连研究院的先进技术，能够生产满足市场需求的产品。

4. 国家政策的支持以及市场的广阔前景，使得生物柴油产业具有巨大的发展潜力。公司的盈利能力有望得到进一步提升。

三、项目实施的具体内容

1. 生物能源项目：总投资25,545.57万元，财务内部收益率19.32%（税后），年均利润总额5,415.58万元。该项目已取得相关证明和批复，将进一步提升公司的产品多样性和市场竞争力。

2. 补充流动资金及偿还银行借款项目：公司拟将部分募集资金用于补充流动资金和偿还银行借款，以优化公司资本结构，满足未来业务增长的营运资金需求。随着公司业务规模的扩大，对流动资金的需求日益增加，因此这一项目具有一定的必要性。这也是降低公司财务风险与经营风险，使公司资本结构更加合理的举措。

四、本次发行的影响

1. 对经营管理的影响：本次募集资金投资项目符合国家相关产业政策和公司战略发展方向，有利于实现公司业务的拓展，提高公司在行业中的竞争优势。

2. 对财务状况的影响：通过本次发行，公司能够筹集到必要的资金，推动项目的实施，进一步提升公司的技术水平和产品多样性，提高整体竞争实力和抗风险能力，巩固在生物能源行业的市场领先地位。

北京海新能源科技股份有限公司通过向特定对象发行A股股票募集资金，用于生物能源项目以及补充流动资金和偿还银行借款，具有良好的市场发展前景和经济效益。这不仅有利于公司的长期发展，也能为股东带来更好的回报。公司应持续关注市场动态，不断优化产品结构，以适应市场需求的变化。本次发行股份募集资金使用方案具有可行性。北京海新能源科技股份有限公司在即将到来的2024年度对特定对象的发行计划中，预计通过发行A股股票募集资金。本次资金募集不仅有助于提升公司的整体财务状况，还将对其未来的战略布局及持续竞争力产生深远影响。下面，让我们一同探讨这份募集资金使用可行性分析报告的修订稿，洞察其深远意义。

本次发行计划，将为公司带来宝贵的资金支持，帮助其实现产业布局的深化和持续发展的推进。一旦发行完成，公司的总资产和净资产规模将显著增长，这不仅会大大增强公司的资本实力，而且也将为其在未来的市场竞争中注入更多活力。随着资金的注入，公司的资产负债率将得到有效降低，有助于公司优化资本结构，进一步降低财务风险，增强抵御各类风险的能力。

更为重要的是，本次募集资金的投向是经过深思熟虑、符合行业发展趋势和公司战略需求的。这些资金将被精准投入到一系列关键项目中，这些项目的实施不仅符合公司的长期发展战略，更是经过严格的可行性分析，预计将为公司带来良好的收益，为股东创造更大的价值。募投资金的使用将促进公司的发展，进一步壮大公司的规模和实力，使其在激烈的市场竞争中更具竞争力。

此次发行计划的实施，不仅有助于提升公司的盈利能力，还将对其未来的经营业绩产生积极影响。随着募集资金投资项目的有序开展，公司的发展蓝图将更加清晰，未来的道路也将更加宽广。这不仅符合公司的利益，更是符合全体股东的利益，为公司的可持续发展奠定了坚实的基础。

北京海新能源科技股份有限公司本次发行计划，不仅有助于提升公司的财务状况和竞争力，更是为公司未来的发展注入了新的活力。我们期待这一计划能够顺利实施，为公司的未来发展开启新的篇章。